風(fēng)險綜合評級是監(jiān)管部門對保險公司償付能力的綜合評價指標(biāo)，可以衡量保險公司總體償付能力風(fēng)險的大小。整體而言，我國保險業(yè)償付能力持續(xù)向好。

　　據(jù)《中國銀行保險報》記者不完全統(tǒng)計，截至11月17日，已有177家非上市險企（76家人身險公司、86家財產(chǎn)險公司、15家再保險公司）披露三季度償付能力報告。其中，4家險企風(fēng)險綜合評級由C提升至B，實現(xiàn)償付能力達(dá)標(biāo)；94家險企綜合償付能力充足率上升，93家險企核心償付能力充足率上升，占比均超半數(shù)。在已披露風(fēng)險綜合評級結(jié)果的166家公司中，“風(fēng)險小”的A類公司62家，比上季度增加25家；“風(fēng)險較小”的B類公司97家，比上季度增加22家；“風(fēng)險較大”的C類公司6家，比上季度減少3家；“風(fēng)險嚴(yán)重”的D類公司1家，比上季度減少1家。

　　4家險企“轉(zhuǎn)危為安”

　　風(fēng)險綜合評級是對保險公司償付能力風(fēng)險狀況的全面客觀評價。評估指標(biāo)涵蓋以償付能力充足率為核心的可資本化風(fēng)險評價，以及對操作風(fēng)險、戰(zhàn)略風(fēng)險、聲譽(yù)風(fēng)險和流動性風(fēng)險等的綜合評估，全面覆蓋保險業(yè)務(wù)品質(zhì)、公司治理、資金運用、人員管理、客戶服務(wù)、內(nèi)控流程、信息技術(shù)、合規(guī)管理等環(huán)節(jié)。

　　記者梳理發(fā)現(xiàn)，今年三季度，都邦財險、富德財險、渤海財險和平安養(yǎng)老等4家險企完成風(fēng)險綜合評級從C到B的提升。增資是險企提升償付能力充足率最常用的手段，也是最立竿見影的方式。如都邦財險表示，公司獲批增資大幅提升了實際資本，償付能力充足率重回150%之上，可資本化風(fēng)險方面得分獲得較大提升。

　　針對不完善之處“對癥下藥”也是險企采取的有力措施。富德財險稱，公司董事長已履職，“三會一層”已正常運作，將進(jìn)一步提升公司治理水平，降低公司戰(zhàn)略風(fēng)險。

　　渤海財險表示，已將風(fēng)險管理全面嵌入戰(zhàn)略制定和業(yè)務(wù)運營各個層面，進(jìn)一步實現(xiàn)風(fēng)險管理與戰(zhàn)略目標(biāo)的緊密結(jié)合。今年以來，渤海財險著力構(gòu)建高效、嚴(yán)密的風(fēng)險管理體系，扎實貫徹落實“報行合一”、銷售行為管理等監(jiān)管規(guī)定，將風(fēng)控和合規(guī)要求深度融入業(yè)務(wù)場景，不斷完善風(fēng)險早期糾正機(jī)制。

　　不達(dá)標(biāo)險企積極“自救”

　　按照《保險公司償付能力管理規(guī)定》，保險公司同時符合核心償付能力充足率不低于50%、綜合償付能力充足率不低于100%、風(fēng)險綜合評級在B類及以上三項監(jiān)管指標(biāo)，才為償付能力達(dá)標(biāo)公司。今年三季度不達(dá)標(biāo)險企有7家，包括華安財險、新疆前海聯(lián)合財險、珠峰財險、安華農(nóng)險等4家C類財險公司，三峽人壽、北大方正人壽等2家C類壽險公司，以及安心財險1家D類財險公司。

　　值得一提的是，三峽人壽、北大方正人壽上季度評級均為D。三季度風(fēng)險綜合評級由D提升為C，離不開險企年內(nèi)積極“自救”，提升償付能力充足率效果明顯。例如，三峽人壽在已完成一輪增資擴(kuò)股后，近日再次宣布將注冊資本由15.4億元增至30.3億元，以進(jìn)一步改善償付能力充足率。

　　抓緊增資的還有風(fēng)險綜合評級多個季度為C的珠峰財險。近日，珠峰財險公布具體增資方案，宣布將引入3家新股東。珠峰財險表示，公司一直處于可資本化風(fēng)險較大狀況，償付能力充足率較低、內(nèi)源性資本不足，隨著增資工作取得實質(zhì)性進(jìn)展，可改善可資本化風(fēng)險狀況。

　　可以看出，不達(dá)標(biāo)險企已意識到提升償付能力充足率的重要性。中央財經(jīng)大學(xué)中國精算科技實驗室主任陳輝直言，我國償付能力監(jiān)管框架的理論基礎(chǔ)是“資本、風(fēng)險與價值”動態(tài)平衡，對于保險機(jī)構(gòu)來說關(guān)鍵是將“盈利、價值和償付能力目標(biāo)”轉(zhuǎn)化為經(jīng)營策略，并將概念化的經(jīng)營策略轉(zhuǎn)化為量化管理手段。

　　中央財經(jīng)大學(xué)保險學(xué)院風(fēng)險管理與保險系主任郭麗軍表示，在嚴(yán)監(jiān)管常態(tài)化背景下，險企對導(dǎo)致償付能力充足率降低及風(fēng)險綜合評級的失分點要做“病因分析”并給出整改措施和期限。不能僅僅“頭痛醫(yī)頭”，而要從公司戰(zhàn)略、內(nèi)部治理等方面著手，平衡業(yè)務(wù)發(fā)展與風(fēng)險防范，只有對風(fēng)險做到早發(fā)現(xiàn)、早預(yù)警，才能保障長遠(yuǎn)發(fā)展。

　　過半險企償付能力提升

　　177家險企中有94家綜合償付能力充足率上升，93家核心償付能力充足率上升，占比分別為53.11%、52.54%，均超半數(shù)。

　　其中，綜合償付能力充足率上升的人身險公司有49家、財產(chǎn)險公司有35家、再保險公司有10家。核心償付能力充足率上升的人身險公司有47家，財產(chǎn)險公司有35家，再保險公司有11家。

　　從經(jīng)營數(shù)據(jù)看，上半年，76家人身險公司合計實現(xiàn)保險業(yè)務(wù)收入28575.31億元，凈利潤2846.7億元。86家財險公司合計實現(xiàn)保險業(yè)務(wù)收入11451.27億元，凈利潤408.63億元。15家再保險公司合計實現(xiàn)保險業(yè)務(wù)收入1841.74億元，凈利潤29億元。

　　值得注意的是，部分非上市險企執(zhí)行新會計準(zhǔn)則后的業(yè)績發(fā)生明顯變化。

　　針對新、舊會計準(zhǔn)則對險企業(yè)績的影響，陳輝認(rèn)為，新會計準(zhǔn)則對保險公司的收入確認(rèn)原則等進(jìn)行了較大調(diào)整，但對總資產(chǎn)、總負(fù)債、凈資產(chǎn)及償付能力狀況影響較小。新會計準(zhǔn)則對保險公司業(yè)績的影響只發(fā)生在新、舊準(zhǔn)則切換之時，主要由收入確認(rèn)原則變化所致，切換完成后公司將進(jìn)入連續(xù)經(jīng)營狀態(tài)，業(yè)績不再受影響，關(guān)鍵還是在于業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)、業(yè)務(wù)規(guī)模、成本結(jié)構(gòu)等。（記者 房文彬）